Управление финансами на предприятии

Управление финансами на предприятии

Управление финансами на предприятии

Управление финансами предприятия — это, прежде всего, управление финансовыми ресурсами.

Управление финансами содержит два аспекта — инвестиционный (куда и сколько вкладывать денег) и финансовый (где эти деньги взять).

Приведем вопросы, ответы на которые лежат в сфере финансового управления:

  • Как удовлетворить потребности собственников предприятия? Выполняются ли стратегические цели, поставленные основными собственниками?
  • Куда вложить имеющиеся финансовые ресурсы? Каковы должны быть величина и оптимальный состав активов, позволяющие достичь поставленных стратегических целей?
  • Как сформировать источники финансирования? Где найти источники финансирования и каков должен быть их состав?
  • Эффективно ли функционирует предприятие? Как организовать финансовую деятельностью, обеспечивающую рентабельную работу?
  • Как обеспечить ритмичность текущей финансово-хозяйственной деятельности, сбалансировать текущие платежи и поступления?
  • Как обеспечить единство целей собственников (принципалов) и управленческого персонала?

Основные цели финансового управления

цель деятельности финансового менеджера в компании -постоянное увеличение благосостояния ее владельцев. Данная цель достигается через максимизацию прибыли,и увеличение рыночной стоимости акций акционерного общества, а также обеспечение ликвидности.

Цель 1: Максимизация прибыли за период времени (год).
Максимизация прибыли традиционно считается главной целью финансового управления предприятие — максимизация прибыли.

С одной стороны, прибыль характеризует эффективность хозяйственной деятельности предприятия, с другой стороны, является источников развития предприятия и обеспечения реализации стратегии предприятия.

Прибыль увеличивает капитал собственников предприятия и позволяет реализовать принцип материальной заинтересованности. При расчете прибыли действует правило соответствия доходов от реализации продукции затратам, которые были понесены в связи с производством и реализацией этой продукции.

Это правило носит название — принцип начисления. Соблюдение этого принципа необходимо для правильных расчетов рентабельности продукции, эффективности использования ресурсов предприятия.

Цель 2: Рост стоимости акционерного (собственного) капитала.
Третья цель непосредственно связана со стоимостью предприятия для его собственников.

Для акционерных обществ, чьи акции котируются на бирже, рыночная цена собственного капитал определяется произведением количества акций на рыночную стоимость акции и эта стоимость не всегда равна стоимости предприятия, определяемой через стоимость его чистых активов.

Для акционеров предприятия важно не только получение чистой прибыли, часть которой распределяется между акционерами в виде дивидендов, но и рост общей цены фирмы, отраженной в росте рыночной стоимости ее акций. Эта стоимость и определяет сумму капиталов акционеров, т. е.

ту денежную сумму, которую они могут получить при продаже акций, ликвидации компании, слиянии компаний.

Цель 3: Обеспечение ликвидности (платежеспособности).
Для того чтобы предприятие было не только рентабельным, но и платежеспособным необходимо, соблюдать баланс между притоком и оттоком денежных средств. Для этого необходимо соблюдать платежную дисциплину.

Это включает: жесткое соблюдение сроков дебиторской задолженности, оценку платежеспособности предприятий-дебиторов, погашение обязательств предприятия, даже если это ведет к уменьшению наращивания объемов производства, контроль за возможностью предприятия заниматься долгосрочным инвестированием за счет собственных средств, контроль за выводом из оборота денежных средств, необходимых для поддержания нормального обеспечения процесса производства.

Основные финансовые отчеты предприятий и их назначение

Любое предприятие регулярно формирует стандартные финансовые отчеты:

  • Форма 1: Бухгалтерский Баланс.
  • Форма 2: Отчет о прибылях и убытках.
  • Форма 3: Отчет об изменении капитала.
  • Форма 4: Отчет о движении денежных средств.

Кроме того, финансовая отчетность дополняется следующими документами:

  • Пояснительная записка об основных методах учета (учетная политика).
  • Аудиторское заключение о соответствии финансовых отчетов реальному состоянию предприятия.

Рассмотрим назначение основных финансовых отчетов. Баланс компании представляет информацию о финансовом положении предприятия и необходим:

  • для оценки финансового положения предприятия;
  • оценки структуры источников финансовых ресурсов предприятия;
  • оценки ликвидности активов предприятия и платежеспособности. Отчет о прибылях и убытках компании представляет информацию о результатах деятельности предприятия за определенный период. Необходим:
  • для оценки рентабельности и эффективности использования ресурсов предприятия;
  • оценки деловой активности предприятия.

Отчет о движении денежных средств представляет информацию об изменении в финансовом положении предприятия и необходим:

  • для оценки операционной, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия;
  • оценки способности предприятия создавать денежные средства и их эквиваленты;
  • оценки потребности предприятия в денежных средствах.

Отчет об изменении капитала показывает общее изменение собственного капитала предприятия за счет чистой прибыли и других поступлений и изъятий, несвязанных с результатами деятельности предприятия.

Основная идея этого отчета состоит в последовательной корректировке остатка капитала за предыдущий отчетный период путем вычитания начисленных дивидендов и результата переоценки инвестиций и основных средств и прибавления чистой прибыли за отчетный год и дополнительной эмиссии, что дает в итоге величину капитала предприятия на конец года.

Необходим:

  • для оценки изменения акционерного капитала;
  • оценки дивидендной политики предприятия;
  • оценки изменения капитала за счет добавочного капитала от переоценки основных фондов и эмиссионного дохода;
  • оценки политики предприятия в распределении прибыли (какие фонды создаются и как выплачиваются дивиденды).

Основные виды финансового учета на предприятии

Бухгалтерский учет на предприятии складывается из трех видов учета:

  1. Налоговый учет
  2. Финансовый учет
  3. Управленческий учет

Финансовый учет — это система учета по строго регламентированным правилам, предназначенная в первую очередь для предоставления информации внешним пользователям. Финансовый учет ведется в соответствии с требованиями ПБУ РФ.

Налоговый учет — это система учета, направленная на определение налоговой базы и налоговых обязательств по соответствующему налогу. Налоговый учет ведется в соответствии с требованиями Налогового кодекса РФ.

Управленческий учет — это система внутреннего учета и обработки данных хозяйственной деятельности предприятия для руководителей различных уровней, на основе которой они принимаются более обоснованные решения, в целях повышения эффективности текущих операций.

Организационная схема управления финансами

Взаимодействие различных функций управление можно показать следующим образом (рис. 27).

Организацией и управлением финансами на предприятии занимаются финансовые службы, возглавляемые руководителями/менеджерами (рис. 28). В зависимости от сферы деятельности определяются функции и сфера ответственности. Функции по основным финансовым менеджерам распределяются следующим образом:

  • Финансовый директор — анализ, планирование финансов.
  • Главный бухгалтер — учет и контроль финансов.
  • Генеральный директор — организация и постановка задач финансового управления.

Однако организацией финансовой деятельности своих подразделений так или иначе занимаются все менеджеры.

В международной практике принято, что все финансовые функции находятся под руководством финансового директора, включая и бухгалтерскую службу, однако в РФ главный бухгалтер подотчетен непосредственно генеральному директору.

Для эффективного управления на предприятиях создаются соответствующие подразделения, подчиняющиеся либо главному бухгалтеру, либо финансовому директору. Предприятие самостоятельно выбирает организационную структуру и уровни подчинения. Однако в общем функции главных управляющих и их отделов можно сформулировать следующим образом.

Функции финансовых менеджеров на предприятии

Генеральный директор:

  • Утверждает приказ и положение по учетной политики предприятия;
  • Несет ответственность за своевременность и правильность предоставления финансовой и налоговой отчетности;
  • Организует деятельность финансовой службы;
  • Определяет цели и задачи финансового управления;
  • Контролирует через бухгалтерскую службу финансовую деятельность предприятия;
  • Назначает и увольняет финансовых менеджеров.

Финансовый директор:

  • Осуществляет общий финансовый анализ;
  • Осуществляет финансовое планирование и прогнозирование;
  • Обеспечивает финансовыми ресурсами предприятие, управляет заемным и акционерным капиталом;
  • Определяет дивидендную политику;
  • Осуществляет финансовые решения текущего характера, управление ликвидностью, сбалансированностью притока и оттока денежных средств;
  • Осуществляет управление запасами;
  • Осуществляет управление ценными бумагами и валютными операциями;
  • Осуществляет управление инвестициями;
  • Осуществляет страхование финансовых рисков;
  • Осуществляет налоговое планирование;
  • Организует деятельность финансовых служб.

Главный бухгалтер:

  • Организует бухгалтерский учет: сбор и обработка первичной документации, учет затрат;
  • Составляет финансовую отчетность;
  • Осуществляет налоговый учет и контроль за своевременностью перечисления налоговых платежей;
  • Осуществляет краткосрочное планирование, составление смет затрат и краткосрочных бюджетов;
  • Проводит анализ прибыли, цен, затрат;
  • Организует деятельность служб контроля и внутреннего аудита.

Информация о финансовом положении предприятия и об эффективности его деятельности отражена в финансовых отчетах.

Финансовые отчеты предоставляют информацию, прежде всего, для внешних пользователей (акционеров, кредиторов, инвесторов, государственных органов и др.

) необходимую для формирования мнения о платежеспособности, доходности, финансовой устойчивости предприятия. Поэтому отчетность должна быть унифицированной, т. е. составленной по определенным правилам.

Источник: https://psyera.ru/5588/upravlenie-finansami-na-predpriyatii

Сущность управления финансами на предприятии

Управление финансами представляет собой сферу деятельности, направленную на улучшение конечного результата хозяйственной деятельности.

В общем смысле, управление финансами направлено на совершенствование системы отношений в целях нормализации финансового обращения, на основе которого строится развитие экономики страны.

Основная цель финансового менеджмента заключается в обеспечении стабильности, финансовой устойчивости и независимости.

В рамках работы отдельного предприятия управление финансами представляет собой процесс организации денежного оборота, а также рационального использования имеющихся ресурсов. Конечная цель финансового менеджмента на предприятии – максимизация прибыли.

При этом должны быть учтены интересы собственников, менеджеров среднего звена, партнеров и наемных сотрудников. То есть, работа финансовой системы предприятия направлена, прежде всего, на удовлетворение потребностей собственника компании.

Как правило, это осуществляется за счет эффективной политики по управлению дивидендами и инвестициями. Для достижения вышеописанной цели решаются следующие задачи:

  1. Поддержание и обеспечение высокой финансовой устойчивости, которая выражается в правильной организации процессов финансирования текущей хозяйственной деятельности, управления ресурсами компании, ее денежными резервами и фондами. Сюда же относят привлечение сторонних средств, при необходимости, а также оптимизацию структуры собственного капитала.
  2. Обеспечение платежеспособности компании за счет поддержки ликвидности оборотных средств и активов, управления движения денежных средств.
  3. Создание условий для максимизации прибыли. Это достигается путем эффективного управления не только активами компании, но и обеспечения снижения затрат, увеличения объемов выпуска и сбыта.
  4. Стремление к минимизации финансовых рисков через инструменты страхования, проведение профилактики, а также создания резервного фонда на случай форс-мажора.

Замечание 2

По сути, управление финансами на предприятии сводится к формированию источников получения денежных средств, а затем, к их использованию в целях улучшения собственного финансового результата.

Принципы управления финансами предприятия

В основе практического управления финансами на предприятии лежит научно обоснованный теоретически план использования имеющихся ресурсов и денежных средств.

При внедрении плана в реальную деятельность компании необходимо вносить соответствующие коррективы, а также постоянно отслеживать эффективность принятых решений.

Для этих целей разрабатывается и внедряется система контроля и сбора обратной связи.

Эффективность регулирования финансовой деятельности на предприятии зависит от множества факторов. Менеджмент финансов позволяет не только оптимизировать использование денежных средств, но также повлиять на управляемость всего бизнеса, его рентабельность, и обеспечить конкурентоспособность компании в длительной перспективе.

Замечание 3

Финансовое планирование или составление бюджета включает в себя разработку структуры движения денежных средств компании, проведение мониторинга фактической работы компании с учетом плана. Далее на основе полученных данных составляется отчет, проводится сопоставление соответствия расходов заявленному плану, а также реализуется анализ финансовых средств.

Непосредственное управление денежными средствами направлено на:

  • учет движения денег, а также их остатков на счетах;
  • учет поступления и выбытия денежных средств;
  • создание резервов для оплаты будущих платежей;
  • формирование плана по платежам;
  • проработку и оформление первичной документации;
  • обеспечение разнесения денежных средств по нескольким договорам или сделкам.

Эффективность управления финансами на предприятии отслеживается по ряду стоимостных показателей. К ним относят прибыль на одну акцию, весь акционерный капитал, отношение полученной прибыли к активам предприятия, а также рентабельность инвестиций.

Источник: https://spravochnick.ru/finansy/upravlenie_finansami/upravlenie_finansami_na_predpriyatii/

Управление финансами на предприятии (стр. 1 из 6)

Управление финансами на предприятии

Основной целью деятельности предприятий в условиях рынка, прежде всего, является получение дохода.

Все источники дохода составляют финансовые ресурсы предприятия, которые используются для выполнения финансовых обязательств перед банками, страховыми организациями, поставщиками материалов и товаров; осуществления затрат по расширению, реконструкции и модернизации производства, приобретения новых основных средств; оплаты труда и материального стимулирования работников предприятий; финансирования других затрат.

Эффективное управление финансовыми ресурсами включает финансовое планирование и прогнозирование с такими обязательными элементами, как бюджетирование и бизнес-планирование, разработка инвестиционных проектов, организация управленческого учета, комплексный финансовый анализ.

Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия, платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность.

В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом.

Эффективное формирование и использование финансовых ресурсов обеспечивает финансовую устойчивость предприятий, предотвращает их банкротство. В условиях рынка состояние финансов предприятий интересует непосредственных участников экономического процесса.

Важнейшей сферой управления финансами предприятия должны стать финансовые решения, суть которых сводится к формированию достаточных для развития предприятия финансовых ресурсов, поиску новых источников финансирования на денежных и финансовых рынках, использованию новых финансовых инструментов, позволяющих решать ключевые проблемы финансов: платежеспособность, ликвидность, доходность и оптимальное соотношение собственных и заемных источников финансирования предприятия.

Целью данной работы является анализ управления финансовыми ресурсами предприятия, как инструмента для проведения мероприятий по улучшению его финансового состояния и стабилизации положения.

В ходе написания курсовой работы должны быть решены следующие задачи:

1. Исследована теоретическая основа управления финансовыми ресурсами предприятия

2. Изучена и проанализирована система управления финансовыми ресурсами предприятия на ОАО «СИБУР – Минеральные удобрения»

3. Составлен перечень рекомендаций для улучшения системы управления финансовыми ресурсами

Объектом исследования является ОАО «СИБУР – Минеральные удобрения», предприятие химическое промышленности, занимающиеся выпуском минеральных удобрений.

Предметом исследования является система финансового менеджмента предприятия.

1.1 Сущность, состав и структура финансовых ресурсов предприятия

финансы ресурс ликвидность задолженность

Финансовые ресурсы хозяйствующего субъекта – это денежные средства, имеющиеся у предприятия в его распоряжении. Финансовые ресурсы образуются на стадии производства, когда создается новая стоимость и осуществляется перенос старой. Однако реальное формирование финансовых ресурсов начинается только на стадии обмена, когда стоимость реализована.

Финансовые ресурсы направляются на развитие производства, содержание и развитие объектов непроизводственной сферы, потребление, а также оставаться в резерве.

Финансовые ресурсы, используемые на развитие производственного процесса (покупка сырья, товаров и других предметов труда, орудий труда, рабочей силы, прочих элементов производства), представляют собой капитал в его денежной форме. Таким образом, капитал – это часть финансовых ресурсов.

Капитал – это стоимость, приносящая прибавочную стоимость. Только вложения в хозяйственную деятельность, его инвестирование создают прибыль. Капитал должен постоянно совершать кругооборот. Чем больше за год будет совершено оборотов капитала, тем больше у инвестора будет годовая прибыль.

В структуру капитала входят денежные средства, вложенные в основные фонды, нематериальные активы, оборотные фонды, фонды обращения.

Основные фонды представляют собой средства труда (здание, оборудование, транспорт и т.д.), которые многократно используют в хозяйственном процессе, не изменяя при этом свою вещественно-натуральную форму.

К основным средствам относятся средства труда стоимостью свыше 100-кратного размера минимальной месячной оплаты труда и сроком службы более одного года.

Исключение составляют сельскохозяйственные машины и орудия, строительный механизированный инструмент, рабочий и продуктивный скот, которые считаются основными средствами независимо от стоимости.

Стоимость основных фондов, за исключением земельных участков, частями, по мере износа, переносятся на стоимость продукции и возвращаются в процессе реализации.

Денежные суммы, соответствующие снашиванию основных средств, накапливаются в амортизационном фонде. Он находится в постоянном движении.

Денежные средства, авансированные на приобретение основных фондов, называются основными средствами.

Нематериальные активы представляют собой вложения денежных средств предприятия в нематериальные объекты, используемые в течение долгосрочного периода в хозяйственной деятельности и приносящие доход. К нематериальным активам относятся права пользования земельными участками, природными ресурсами, патенты, лицензии, авторские права, торговые марки и т.д.

Нематериальные активы используются длительное время, и с течением времени большая часть из них теряет свою стоимость. Особенностью нематериальных активов является отсутствие материально-вещественной структуры, сложность определения стоимости, неясность при установлении прибыли их применения.

Оборотные фонды по вещественному содержанию представляют собой запасы сырья, полуфабрикатов, топлива, тару, незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы.

Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы включают, согласно Положению о ведении бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности от 28 июля 1998 года, предметы со сроком полезного использования менее 12 месяцев и стоимостью до 100-кратного размера минимальной месячной оплаты труда.

К малоценным и быстроизнашивающимся предметам, независимо от срока службы и стоимости, относятся также орудия лова, бензомоторные пилы, сучкорезы, сезонные дороги и спецодежда. Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы с 2000 года относятся к статье баланса «Сырье, материалы и другие аналогичные ценности».

Оборотные производственные фонды принимают однократное участие в производственном процессе, изменения при этом свою вещественно-натуральную форму. Их стоимость полностью переносится на вновь производственный продукт. Основное назначение оборотных фондов, заключается в обеспечении непрерывности и ритмичности производства.

Фонды обращения связаны с обслуживанием процесса обращения товаров. Они включают производственную, но не реализованную продукцию, запасы товаров, денежные средства в кассе, в расчетах и другие. По характеру участия в процессе производства оборотные средства и фонды обращения тесно взаимосвязаны и постоянно переходят из сферы производства в сферу обращения и наоборот.

Денежные средства, вложенные в оборотные производственные фонды и фонды обращения, представляют собой оборотные средства.

К собственным средствам формирования финансовых ресурсов, прежде всего, относят уставной капитал предприятия. Уставной капитал предприятия определяет минимальный размер его имущества, гарантирующего интересы его кредиторов.

Он представляет собой сумму вкладов учредителей хозяйствующего субъекта для обеспечения его жизнедеятельности. Уставной капитал является первоначальным формированием финансовых ресурсов. Минимальный размер его определяется установленным законодательно минимальным размером оплаты в стране.

Размер уставного капитала фиксируется в уставе или учредительном документе предприятия, который подлежит регистрации в установленном порядке. В качестве вклада в уставной капитал могут быть внесены: здания, оборудования, ценные бумаги, права пользования природными ресурсами и иные имущественные права, денежные средства.

Стоимость вкладов оценивается в рублях совместным решением участников хозяйствующих субъектов и составляет их доли в уставном капитале.

Следующим источником собственных средств предприятия является добавочный капитал, который включает в себя следующее:

· результаты переоценки основных фондов;

· эмиссионный доход (доход от продажи акций сверх их номинальной стоимости за вычетом их расходов на их продажу);

· безвозмездно полученные денежные средства и материальные ценности на производственные цели;

· ассигнование из бюджета на финансирование капитальных вложений;

· поступления на пополнение оборотных средств.

Добавочный капитал аккумулирует денежные средства, поступающие предприятию в течение года по указанным выше капиталам. Основным источником здесь являются результаты переоценки основных фондов. Вполне естественным является ежегодное увеличение собственных средств за счет добавочного капитала.

Основным источником финансовых ресурсов на действующих предприятиях выступает стоимость реализованной продукции (оказанных услуг), различные части которой в процессе распределения выручки принимают форму денежных доходов и накоплений. Финансовые ресурсы в основном формируются главным образом за счет прибыли (от основной и других видов деятельности) и амортизационных отчислений.

За счет прибыли образуется резервный капитал предприятия. Резервный капитал предназначен для покрытия его убытков. Согласно мировой практике он должен также использоваться в двух направлениях:

Источник: https://mirznanii.com/a/238591/upravlenie-finansami-na-predpriyatii

Booksm
Добавить комментарий